الگوی قیمت فنجان و دسته چیست؟
الگوی فنجان و دسته چیست؟
الگوی نمودار قیمتی فنجان و دسته، یک اندیکاتور تکنیکالی است الگوی قیمت فنجان و دسته چیست؟ که شکلی شبیه به فنجان و دسته فنجان دارد. فنجان شکلی شبیه به حرف U انگلیسی و دسته فنجان کمی شیب نزولی دارد. الگوی فنجان و دسته، سیگنال تشکیل روند صعودی را به ما می‌دهد. در زمان تشکیل دسته فنجان، حجم معاملات کاهش می‌یابد. مدت زمان شکل‌گیری این الگو بین ۷ تا ۶۵ هفته، متغییر است.
- بیشتر بخوانید:الگوی قیمت فنجان و دسته چیست؟ معرفی الگوهای قیمتی تحلیل تکنیکال
الگوی فنجان و دسته چه چیزی را به ما نشان می‌دهد؟
تحلیل‌گر تکنیکال، ویلیام اونیل (William J.O’Neil)، چندین مقاله در مورد شرایط تکنیکالی مورد نیاز برای این الگو در مجله Investor’s Business Daily در سال ۱۹۸۴ منتشر کرد. سپس در کتاب “چطور در بازار سهام سود کنیم” (How to Make Money in Stocks) که در سال ۱۹۸۸ چاپ شد، این الگو را به صورت کامل معرفی و تعریف کرد. اونیل در این کتاب مدت زمانی که طول می‌کشد هر قسمت از این الگو تشکیل شود، را توضیح داده و همچنین جزئیات جامع و منحصر به‌فردی در مورد میزان گردی کف الگو (منظور حرف U)، را ارائه کرده است.
در حین تشکیل این الگو، قیمت سقف‌های قبلی را تست می‌کند و در این محدوده‌ها با فشار فروش مواجه میشود. فشار فروش ممکن است باعث ایجاد روند اصلاحی یا رنجی شود که تمایل به روند نزولی دارد. این حرکت اصلاحی ممکن است بین ۴ روز تا ۴ هفته طول بکشد و سپس حرکت صعودی آغاز شود. الگوی فنجان و دسته، به عنوان الگوی ادامه دهنده صعودی شناخته میشود که از آن برای شناسایی فرصت‌های خرید استفاده میشود.
در هنگام تشخیص الگو فنجان و دسته، به این نکات دقت داشته باشید:
- طول الگو: در حالت کلی، هر چه گردی کف فنجان (حرف U) بیشتر باشد، سیگنال قوی‌تری به ما می‌دهد. سعی کنید الگوهایی که به شکل V هستند را معامله نکنید.
- عمق الگو: به طور ایده‌آل، فنجان نباید عمق زیادی داشته باشد. همچنین اگر دسته فنجان نیز عمق زیادی داشت از معامله آن پرهیز کنید. دسته فنجان باید حداکثر تا میانه فنجان باشد.
- حجم معاملات: زمانی که قیمت افت می‌کند، حجم معاملات نیز باید افت داشته باشد و زمانی که قیمت در کف فنجان قرار دارد حجم معاملات باید کمتر از میانگین باشد. اما زمانی که قیمت به سمت سقف قبلی حرکت می‌کند حجم معاملات نیز باید افزایش یابد.
حتما نیاز نیست که قیمت مجددا مقاومت یا سقف قبلی را لمس کند. با این حال هر چقدر که سقف دسته فنجان از سقف قبلی بیشتر فاصله داشته باشد، برای معتبر بودن الگو، نیاز به شکست قوی‌تری داریم.
مثالی از نحوه استفاده از الگوی فنجان و دسته
تصویر زیر الگوی فنجان و دسته را نشان می‌دهد. می‌توانید سفارش الگوی قیمت فنجان و دسته چیست؟ بای استاپ خود را کمی بالاتر از خط روند بالایی دسته فنجان قرار دهید. اجرای فوری سفارش (Market Order یا Instant Execution منظور سفارشی است که بلافاصله در قیمتی که کارگزار شما ارائه کرده است اجرا می شود) را تنها زمانی که مقاومت الگو شکسته شده باشد، می‌توانید استفاده کنید. معامله‌گرانی که در نواحی با ریسک بالا وارد بازار می‌شوند ممکن است با شکست جعلی یا با اسلیپیج (Slippage) زیادی مواجه شوند. از طرف دیگر بهتر است صبر کنید تا قیمت در بالای خط روند صعودی دسته فنجان تثبیت (بسته) شود، سپس می‌توانید سفارش لیمیتی (Limit Order) کمی پایین‌تر از سطح شکست الگو قرار دهید تا اگر قیمت با اصلاحی مواجه شد، شما وارد معامله خرید شوید. البته ممکن است قیمت به روند صعودی ادامه دهد و اصلاحی نداشته باشد که منجر میشود، فرصت معاملاتی از دست برود.الگوی قیمت فنجان و دسته چیست؟
حد سود در این الگو با اندازه‌گیری فاصله بین کف فنجان و نقطه شکست به دست می‌آید. این فاصله را باید از نقطه شکست به سمت بالا امتداد دهید، تا حدسود تقریبی به دست آید. برای مثال، اگر فاصله بین کف فنجان و محدوده شکست ۲۰ واحد باشد، حد سود ما ۲۰ پیپ بالاتر از دسته فنجان قرار می‌گیرد. حدضرر، می‌تواند بسته به ریسک‌پذیری معامله‌گر و نوسانات بازار زیر دسته یا زیر فنجان قرار گیرد.
در تصویر زیر مثالی از Wynn Resort که با نماد (Wynn) شناخته میشود، را می‌بینیم. این شرکت در اکتبر ۲۰۰۲ در شاخص نزدک (Nasdaq) در قیمتی نزدیک به ۱۳ دلار عرضه شد و طی ۵ سال به ۱۵۴ دلار رسید.
بعد از عرضه اولیه (IPO یا Initial Public Offering) قیمت ۲ واحد افت داشته که این مقدار بسیار بیشتر از مقداری است که اونیل برای عمق کف فنجان در نظر گرفته بود. موج بعدی افزایش قیمت، توانسته به سقف قبلی خود در سال ۲۰۱۱ برسد. یعنی قیمت بعد از ۱۰ سال توانسته، مجددا به سقف اول برسد. دسته فنجان که شکلی شبیه به الگوی کلاسیک اصلاحی دارد، در محدوده ۵۰% فیبوناچی اصلاحی حمایت شده است و توانسته بعد از ۱۴ ماه برای دومین بار به سقف قیمتی برسد. این سهم در اکتبر سال ۲۰۱۳ توانسته سقف قیمتی را بشکند و ۹۰ واحد در طی ۵ ماه بعدی افزایش داشته باشد.
محدودیت‌های الگو فنجان و دسته
مثل تمام دیگر اندیکاتورهای تکنیکال، الگوی الگوی قیمت فنجان و دسته چیست؟ فنجان و دسته نیز باید در کنار دیگر اندیکاتورها و سیگنال‌ها استفاده شود. البته افرادی که از این الگو استفاده می‌کنند چندین محدودیت دیگر، در این الگو را تشخیص داده‌اند. اولین محدودیت این که مدت زیادی طول می‌کشد تا این الگو کامل شود. مدت زمان معمول برای شکل گیری این الگو بین ۱ ماه تا ۱ سال است. اما ممکن است الگو خیلی سریع و یا برعکس چندین سال طول بشکد تا تکمیل شود. این موضوع منجر به ایجاد ابهاماتی شده است. مشکل بعدی عمق الگو فنجان است. گاهی اوقات کم عمق بودن می‌تواند سیگنال خوبی باشد و دیگر مواقع عمق زیاد می‌تواند سیگنال غلطی به ما بدهد. برخی مواقع الگوی فنجان بدون ویژگی‌های لازم برای الگوی دسته شکل می‌گیرد. در نهایت، محدودیتی که بین تمام الگوهای تکنیکال مشترک است، این است که این الگو در سهام‌های با نقدشوندگی پایین اعتبار کمی دارد.
جهت پیگیری اخبار و تحلیل های فارکس و بازارهای جهانی به کانال تلگرامی UtoFX بپیوندید.
الگوی فنجان و دسته Cup and Handle چیست؟
یک الگوی قیمت فنجان و دسته در نمودار قیمت امنیتی یک شاخص فنی است که به یک فنجان با دسته شباهت دارد ، جایی که فنجان به شکل ‘u’ است و دسته دارای یک رانش جزئی به سمت پایین است. فنجان و دسته یک سیگنال سرسخت محسوب می شود که در سمت راست این الگوی معمولاً حجم معاملات پایین تری را تجربه می کنید. شکل گیری این الگوی ممکن است به اندازه هفت هفته یا ۶۵ هفته طول بکشد.
پیشگویی های کلیدی
- یک فنجان و دسته یک الگوی نمودار فنی است که شبیه به یک فنجان و دسته است که در آن فنجان به شکل ‘u’ است و دسته دارای یک رانش جزئی به سمت پایین است.
- یک فنجان و دسته یک سیگنال صعودی در نظر گرفته می شود که روند صعودی خود را گسترش می دهد و از آن برای مشخص شدن فرصت ها برای طولانی شدن استفاده می شود.
- معامله گران فنی که از این نشانگر استفاده می کنند ، باید سفارش توقف خرید را کمی بالاتر از قسمت فوقانی قرار دهند.
الگوی فنجان و دسته چه می گوید؟
ویلیام جی. اونیل ، تکنسین آمریکایی ، الگوی فنجان و دسته (C&H) را در کتاب خود در سال ۱۹۸۸ با عنوان ‘چگونه می توان در سهام درآمد کسب کرد’ ، تعریف کرد و افزودن الزامات فنی را از طریق یک سری مقالات منتشر شده در روزنامه Business Investor’s Business ، که او در سال ۱۹۸۴ بنیان گذاشت O’Neil. شامل اندازه گیری های زمانی برای هر مؤلفه ، و همچنین شرح مفصلی از نقاط است که به آن الگوی ظاهری منحصر به فرد فنجان چای را می بخشد.
از آنجا که سهام تشکیل دهنده این الگوی ، سطح قدیمی را آزمایش می کند ، احتمالاً فشار فروش سرمایه گذاران که قبلاً در آن سطوح خریداری کرده اند را متحمل می شود. احتمالاً فشار فروش باعث می شود تا قبل از ترقی بالاتر ، قیمت با تمایل به روند نزولی طی مدت چهار روز تا چهار هفته ادغام شود. یک لیوان و دسته یک الگوی ادامه قیمت در نظر گرفته می شود و برای شناسایی فرصت های خرید استفاده می شود.
شایان ذکر است که هنگام تشخیص الگوهای Cup and Handle ، موارد زیر را در نظر بگیرید:
طول: به طور کلی ، فنجان هایی با شکاف های طولانی تر و بیشتر ‘U’ سیگنال قوی تری از فنجان های با شکاف تیز ‘V’ دارند.
عمق: در حالت ایده آل ، فنجان نباید خیلی عمیق باشد. از دستگیره هایی که بیش از حد عمیق هستند نیز خودداری کنید ، زیرا دستگیره ها باید در نیمه بالای الگوی جام تشکیل شوند.
دوره: با کاهش قیمت و پایین آمدن از پایه در کاسه ، حجم باید کاهش یابد. پس از آن باید افزایش یابد وقتی سهام شروع به انجام حرکت خود کند ، به عقب برگردد تا سطح قبلی را آزمایش کند.
برای مقاومت در برابر لکه های مختلف سطح قدیم نیاز به آزمایش قبلی نیست. با این حال ، هرچه قسمت بالای دسته از ارتفاعات فاصله داشته باشد ، نیاز به شکست مهم تر است.
نمونه ای از نحوه استفاده از الگوی فنجان و دسته
تصویر زیر یک فنجان کلاسیک و شکل گیری دسته را نشان می دهد. سفارش توقف خرید را کمی بالاتر از خط روند بالای دسته قرار دهید. اجرای سفارش فقط در صورتی رخ می دهد که قیمت مقاومت الگو را شکسته باشد. معامله گران ممکن است لغزش بیش از حد را تجربه کرده و با استفاده از یک ورود تهاجمی وارد یک شکست مالی دروغین شوند. از طرف دیگر ، صبر کنید تا قیمت الگوی قیمت فنجان و دسته چیست؟ بالاتر از خط روند فوقانی دسته بسته شود ، متعاقباً یک دستورالعمل محدود را کمی پایین تر از سطح شکست مدل قرار دهید . در صورت ادامه روند پیشرفت و عقب نشینی ، احتمال از دست رفتن موقعیت وجود دارد.
با اندازه گیری فاصله بین کف فنجان و سطح شکست مدل ، و افزایش آن فاصله به سمت بالا از شکست ، یک هدف سود تعیین می شود. به عنوان مثال ، اگر فاصله بین فنجان پایین جام و سطح شکستگی دسته ۲۰ امتیاز باشد ، یک هدف سود ۲۰ امتیاز بالاتر از دسته الگو قرار می گیرد. بسته به تحمل ریسک معامله گر و نوسانات بازار ، سفارش های توقف ضرر ممکن است در زیر دسته یا زیر فنجان قرار گیرند.
حال بیایید یک نمونه تاریخی در دنیای واقعی را با استفاده از WynnResorts، Limited(WYNN) در نظر بگیریم ، که در اکتبر ۲۰۰۲ به مبلغ ۱۳ دلار در بورس نزدک آمد و پنج سال بعد به ۱۵۴ دلار رسید. کاهش بعدی در دو نقطه از قیمت اولیه عرضه عمومی (IPO) به پایان رسید که بسیار بیشتر از نیاز اونیل برای یک فنجان کم عمق در روند قبلی است. موج بهبود پس از آن در سال ۲۰۱۱، نزدیک به ۱۰ سال پس از چاپ اول ، به اوج خود رسید. دسته از انتظار کلاسیک بازپرداخت پیروی می کند ، در ۵۰ retracement 50٪ اصلاح به صورت گرد و پشتیبانی پیدا می کند و ۱۴ ماه بعد برای بار دوم به حالت اولیه باز می گردد. سهام در اکتبر ۲۰۱۳ شکست و در ۵ ماه بعدی ۹۰ امتیاز افزوده میشود.
محدودیت های جام و دسته
مانند تمام شاخص های فنی ، از جام و دسته باید قبل از تصمیم گیری در معاملات با سایر سیگنال ها و شاخص ها استفاده شود. به طور خاص با لیوان و دسته ، محدودیت های خاصی توسط متخصصان مشخص شده است. اول این که می توان مدتی طول بکشد تا الگوی کامل شکل بگیرد ، که می تواند منجر به تصمیمات دیرهنگام شود. در حالی که یک ماه تا یک سال یک بازه زمانی معمولی برای تشکیل یک فنجان و دسته است ، اما می تواند کاملاً بی برنامه اتفاق بیفتد.
